经验啦

  1. 首页 > 生活百科 > 科技 > >

陌生人社交|这个出海股巨头，要绝地反转了吗？( 二 )

陌生人社交营收市值股价


其中 ， MATCH今年一季报 ， 营收从6.68亿美元增加至7.99亿美元 ， 同比增长19.6% ， APP付费人数从1442万人上升到1634万人 ， 人均月贡献收入（RPP）从15美元上升到16美元 。
同期 ， BUMBLE营收从去年一季度的1.71亿美元增长至2.11亿美元 ， 同比大增23.4% ， APP总付费人数从去年一季度的280.3万人上升到300.7万人 ， 人均月贡献收入从19.99美元上升到22.76美元 。
赤子城一季度运营数据显示 ， 公司社交业务收入达约6.25-6.50亿元 ， 同比增长约65%；第一季度社交产品平均月活达约2227万 ， 环比增长约7% 。 截至3月末 ， 公司社交业务累计下载量达3.86亿 ， 较2021年12月31日上升约12% 。
用一个衡量社交公司估值是否合理的指标“单用户价值”（即市值/总月活）看 ， 上述三家陌生人社交公司的市场价值也跌到了谷底 。
经计算 ， 目前MATCH的单用户价值为217美元 ， 去年同期为499美元 ， 降幅达到56%；BUMBL目前的单用户价值为211美元 ， 去年同期约为462美元 ， 降幅超过54%；赤子城目前的单用户价值为21.36美元 ， 去年同期约为95.5美元 ， 降幅超过77% 。
显然 ， 三家公司的市场价值已经与内在价值出现严重偏离 ， 这就为投资留出了巨大的安全边际 。 这其中 ， 赤子城的偏离幅度最大 。
【价值回归的催化剂】
当市场价值严重偏离公司内在价值时 ， 回归是必然趋势 ， 但回归是需要“催化剂”的 。
目前来看 ， “APP盈利周期到来”、“元宇宙应用”、及“业务收购整合”是陌生人社交巨头价值回归的三大催化剂 ， 而这三大催化剂同时出现在赤子城身上 。
首先 ， “APP盈利周期”方面 。
过去 ， 赤子城旗下面向全球市场的三大差异化社交APP中 ， 增长最为迅猛的视频社交产品“YUMY”（2021年发布）尚处在投入阶段 。
根据1月份数据 ， 这款社交产品的累计下载量超过了5000万 ， 并成功进入全球48个国家和地区的社交应用畅销榜前10名 。 未来随着“YUMY”进入盈利周期 ， 赤子城的利润有望再上一个台阶 。
YoHo也在语音社交细分赛道上处于领先位置 ， 在中东语音社交市场仅次于Yalla ， 并顺利进入美欧发达市场 。

其次 ， “元宇宙技术应用”方面 。
由于陌生人社交APP的核心受众为35岁以下的年轻人 ， 其非常看重玩法的新鲜感与刺激感 ， 而元宇宙“虚拟化身 ， 全新观感”的玩法恰好提供了这方面的赋能 。 包括中信建投在内的许多投行认为“元宇宙社交或将成为未来大势所趋” 。
赤子城是将元宇宙技术最先应用到其APP里的社交公司之一 。 此前 ， 赤子城在Yumy APP中内测元宇宙模块“Meta Town” ， 玩法包括用户可定制3D虚拟形象 ， 并用虚拟形象进行心动匹配及视频互动等功能 。 今年3月份 ， 赤子城再次上线全球首款视频社交数字藏品集合“YUMY QUEEN 2021 NFTs” ， 再次加码对元宇宙社交应用的探索 。
最后 ， “业务整合”方面 。
2021年 ， 赤子城基于宏观经济衰退及APP变现效率的考虑正式放弃了移动广告业务 ， 将公司主业聚焦到“社交+游戏”两大赛道上 。 随即收到奇效 ， 当年社交APP产生的增值收入激增213.7% ， 收入高达20.63亿元 ， 占公司总收入的比例来到87.4% ， 进一步奠定了公司社交龙头的基本盘 。

除此之外 ， 公司还对游戏业务进行调整 ， 由之前的轻度游戏领域向中度精品游戏过渡 ， 去年 ， 赤子城上线了中度手游Mergeland ， 该款在产品测试阶段 ， 包括用户次日留存率的多项核心数据达到全球顶尖水准 。
毫无疑问 ， 游戏业务调整是赤子城“流量+”战略执行的一个关键步骤 ， 游戏未来的成功将大幅提升公司社交APP的ARPU值 。

相关经验推荐


上一篇：OPPO|2022年换手机首选这3款，性能强劲运行流畅，用三、四年没问题

下一篇：|ROG游戏手机6规格泄露 首发骁龙8+ Gen 1配18GB LPDDR5内存