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部分主动权益类基金于近期频频实施限购,同时也有部分主动权益类基金开门迎客,恢复正常申购业务 。业内人士表示,限购表现分化可能和基金经理对产品规模的要求以及对市场的态度有关 。
展望明年权益市场 , 有基金经理认为,市场的投资主线可能会围绕稳增长和新赛道展开,地产板块、消费板块以及科技成长板块或可作为重点配置方向 。
年底限购频发
Wind数据显示 , 截至12月19日,11月以来共计130只(不同份额分别计算,下同)主动权益类基金(包含普通股票型、偏股混合型、灵活配置型、平衡混合型基金)暂停(大额)申购 , 并且恢复申购日期目前尚未公布 。
【年末频频调节“流量阀”基金经理攻守兼备】其中,46只主动权益类基金暂停申购,除定期开放类基金外,还有部分规模不足1亿元的“迷你基金”暂停申购,原因多为保护基金份额持有人的利益 。84只主动权益类基金暂停大额申购,且部分基金限制申购金额较低,兴证全球合瑞混合、东方核心动力混合、广发百发大数据成长混合等基金限制申购金额均未超过5万元 。
在限购名单中,不乏明星基金经理旗下的产品 。例如 , 中欧基金知名基金经理周蔚文管理的中欧新趋势混合(LOF)自11月24日起限制申购、转换转入、定期定额投资金额为100万元;信达澳亚基金知名基金经理冯明远管理的信澳研究优选混合自11月28日起限制申购、转换转入、定期定额投资金额为500万元 。
还有部分基金接连调整申购限额 。例如,广发基金知名基金经理林英睿管理的广发睿毅领先混合11月以来进行了两次申购限额调整:该基金自11月9日起限制申购(含转换转入、定期定额和不定额投资)金额为100万元;随后,该基金自12月12日起限制申购(含转换转入、定期定额和不定额投资)金额下降至10万元 。
此外,部分主动权益类绩优基金也于近期暂停(大额)申购 。例如,华泰柏瑞富利混合自11月10日起限制大额申购、转换转入、定期定额投资金额为100万元,截至12月16日,该基金A类份额今年以来的回报率为10.66%;融通新机遇灵活配置混合自12月12日起限制申购、转换转入金额为100万元,截至12月16日 , 该基金今年以来的回报率为15.49% 。
部分开门迎客
除了暂停(大额)申购外 , 部分主动权益类基金在12月恢复正常的申购业务 。公告显示 , 为保证基金业绩和规模的良性成长,向投资者提供更优质的服务,嘉实量化精选股票自9月19日起限制申购(含转入及定投)金额为10万元;近期,为满足广大投资者的投资需求 , 该基金自12月1日起恢复办理正常申购(含转入及定投)业务 。
此外,为保护基金份额持有人的利益,广发制造业精选混合自11月3日起暂停机构投资者单日单个基金账户申购(含定期定额和不定额投资)及转换转入合计超过10万元的大额业务;近期 , 为了满足投资者的投资需求,该基金自12月20日起取消申购限额,恢复正常的大额申购(含转换转入、定期定额和不定额投资)业务 。
中庚基金表示,权益类基金恢复大额申购,可能是认为当前市场时机蕴含更好的预期回报,股票相较于债券资产的吸引力可能更加凸显 。当前很多行业的投资性价比可能相对较高,符合组合选股标准的个股也较多 , 能够构建高性价比的投资组合 。
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